La petrolera CGC y Dow Chemical firman acuerdo por US$ 200 millones
Compañía General de Combustibles S.A. (CGC) emitió este martes Obligaciones Negociables Privadas, convertibles en acciones, por US$200 millones, que fueron suscriptas e integradas en su totalidad por PBBPolisur S.R.L. y Dow Investment Argentina S.R.L., dos subsidiarias argentinas de The Dow Chemical Company.
Las Obligaciones Negociables Convertibles están denominadas en dólares estadounidenses, aunque fueron suscriptas y se pagarán en pesos, indicaron fuentes cercanas a la negociación. No devengarán intereses y serán amortizables en una única cuota con vencimiento el día 11 de julio de 2028.
Salvo que sean rescatadas por CGC, las Obligaciones Negociables Convertibles podrán ser convertidas, a opción exclusiva y absoluta discrecionalidad de sus tenedores, en acciones ordinarias Clase “C” que, en la medida en que representen más del 10% del capital social y votos de CGC, permitirán a sus titulares designar un director titular y un director suplente.
Según se indicó el producido por estos instrumentos será destinado por CGC a refinanciar pasivos financieros, incluyendo la amortización anticipada total de las obligaciones negociables simples, no convertibles en acciones, no garantizadas, Clases 22, 24, 26 y 29.
"Con la emisión de las Obligaciones Negociables Convertibles, la vida promedio de la deuda financiera de CGC es de 2.93 años a una tasa promedio de 2.55% anual, informó la compañía de energía de Corporación América.
Por otra parte, la emisión de las Obligaciones Negociables Convertibles le permitirá a mediano plazo a CGC considerar la conveniencia de incorporar a The Dow Chemical Company como accionista para un rol estratégico en el crecimiento orgánico que la sociedad ha tenido y aspira a continuar teniendo, respetando (en toda oportunidad de conversión) una valuación piso de la sociedad.
Compañía General de Combustibles S.A. es una empresa de energía líder con operaciones en Argentina, enfocada en el desarrollo, producción y exploración de gas natural, petróleo crudo y GLP, en el negocio de Upstream (exploración y producción).
Entre los proyectos en los que interviene CGC tiene un interés significativo en una red de gasoductos en el norte y centro de Argentina, contando con participación directa e indirecta de co-control en Transportadora de Gas del Norte (TGN), Gasoducto GasAndes Argentina, Gasoducto GasAndes (GasAndes), además de una participación minoritaria en Transportadora de Gas del Mercosur (TGM),en la opera en el negocio de Midstream (transporte y almacenamiento).